随着2014年三季度报告的披露,业绩的变化将是影响个体公司变化的主要因素。而汽车及零部件行业受到新能源汽车政策推动、产业升级和并购整合增多等多重利好因素影响,中长期来看将持续优于大盘。行业的投资主线仍将集中在以下两个方面,一是新能源汽车及相关概念股票,特别是在汽车电子领域具备较高技术储备的公司和在新能源汽车公共应用领域推广较好的公司,同时拥有新能源、汽车自动化以及联网汽车概念的公司值得重点关注;二是行业内存在国有企业改革和地方资源整合潜力的上市公司。
9月份新能源汽车产量数据超市场预期。源于两方面因素。第一是9月新能源汽车减免购置税正式实施,7、8月的推迟购车需求在9月释放,第二是各地的新能源汽车补贴政策也陆续出台,因此各汽车厂商订单量激增。纯电动乘用车产量增长8倍,表明纯电动乘用车正在获得私人用户越来越多的关注。国家补贴对商用车的经济性影响非常显着,国家停止补贴混合动力客车后,插电式和纯电动客车将是客车的主流。
个股方面,新筑股份和凌云股份值得关注。新筑股份与宜宾国资公司设立宜宾电车公司,与长春轨道客车公司设立成都北车,成为“混合所有制第一股”。四川宜宾市拟联合新筑股份投资30亿元建设有轨电车示范线。公司体制改革+政府大单,考虑到大市的调整情况,该公司有巨大的关注价值。本周长春一东领涨汽车板块,拥有类似公司结构的凌云股份,同时公司经营业绩更佳,值得关注。
